基金从业知识点归纳总结

1868

英国世界上第

1

只证券基金：海外及殖民地政府信托

1924

美国世界第

1

只开放式公司型基金：马萨诸塞投资信托基金

1933

美国《证券法》

1934

美国《证券交易法》

1940

美国《投资公司法》《投资顾问法》

1957

年标普指数编制

1992.6

深圳人行批准当时最大封基：天骥基金

1992.11

央总行批准的第

1

家投资基金：淄博基金，

1

亿元

1993.8

月第

1

只上市交易封闭式基金：淄博基金

1995CFA

协会筹备全球投资业绩标准委员会

1997

《证券投资基金管理暂行办法》发布，此前的基金叫：老基金

1998.3

南方、国泰基金成立，发行规模

20

亿元的基金开元、基金国泰

2000

证监会发《开放式证券投资基金试点办法》

2001.8

证券业协会基金公会成立

2001.9

第

1

只开基华安创新

2002.2

《证券投资基金内控意见》出台

2002.12

首家中外合资基金公司成立：国联安基金公司

2003.10

《证券投资基金法》通过，

2014.6.1

实施

2003.12

我国第

1

只货基

2004

证券业协会证券投资基金委员会成立

2005

资产证券化试点，

2007

扩大试点

2006.11

第

1

只

QDII

发行：华安国际配置基金

2007

首例基金从业人员利用未公开信息交易被发行

2010

短期融资券启动

2012.6.6

证券投资基金业协会成立

2013.6

修订后的《证券投资基金法》实施

2013.9

国债期货合约推出

基金国际化趋势始于

20

世纪

80

年代

基金重大事项临时公告：

2

日内

基金季报：季末

15

个工作日

基金年报：年末

90

日

基金定期报告备案：披露后第

2

个工作日

证监会收到验资报告及备案材料后书面确认备案完成、基金合同生效：

3

个工作日

登记材料齐备后，基金业协会私募办结登记：

20

个工作日

证监会受理基金公司变更股东、控制人：

60

日决定

证监会受理基金募集申请后：

6

个月决定

巨额赎回延期支付：

3

个工作日内公告

基金宣传材料发布后：

5

个工作日备案

召开份额持有人大会：提前

30

日公告

托管人职责终止

6

个月内新选任

ETF

建仓期：

3

个月

开基募集期：

3

个月

基金合同生效后：次日公告

公布招募书、基金合同：发售前

3

日

基金申赎申请后：

3

个工作日管理人确认有效性

基金验资：募集期届满后

10

日内

基金不能成立返款给投资者：

30

日内

基金申购：

T+2

确认，下日可赎回

基金申购成功后：

T+1

登记办理

基金申购成功后：

T+2

可赎回

基金申购款：

T+2

日到基金银行账户

基金赎回款：

T+3

日从基金银行账户划出

LOF

从

TA

转入证券登记系统后：

T+2

可卖出或赎回

QDII

放开申赎前至少：每周公告一次净值

QDII

份额净值：至少每周计算披露

1

次

QDII

涉及衍生品份额净值：每个工作日披露

QFII

额度获批后注入资金：

6

个月内

QFII

本金锁定期：

3

个月

开基延期赎回不超：

20

工作日

质押式回购：最长

1

年

债券远期交易日到结算日：不超

365

天

大额可转让存单最短期限：

14

天

买断式回购最长期限：

91

天

基金公司注册资本：

1

亿元

银行间债券市场现券交易结算日：

T+0

和

T+1

融资融券开户资格：

18

个月，

50

万

连续几年没托管业务取消托管资格：

3

年

证监会领导离职几年内不得到与原工作直接相关机构任职：

3

年

证监会一般工作人员离职几年内不得到与原工作直接相关机构任职：

2

年

基金董监高应有：

3

年以上相关工作经历

基金经营机构客户身份资料及交易记录保存：

5

年

基金经营机构客户交易终端信息及开户资料电子化信息保存：

20

年

基金销售机构客户身份资料及交易记录保存：

15

年

货币基金不得投资剩余期限高于：

397

天的债券

货币基金投资组合平均剩余期限不高于：

180

天

基金主要法人股东净资产：

2

亿元

基金主要自然人股东金融资产：

3000

万元，

10

年资管经验

持股

5%

以上基金非主要法人股东净资产：

5000

万元

持股

5%

以上基金非主要自然人股东金融资产：

1000

万元，

5

年资管经验

基金申请

QDII

条件：

2

年基金业务，

2

亿净资产，

200

亿管理资产

券商申请

QDII

条件：

1

年资管业务，

8

亿净资本，

20

亿管理资产，净资本占净资产

70%

QDII

托管人条件：

10

亿美元实收资本，

1000

亿美元托管资产

QDII

投顾条件：

5

年投资管理，

100

亿美元管理证券资产

合资基金公司股东条件：

3

年无处罚，

3

亿元实收资本

QFII

托管人条件：

80

亿元实收资本

QFII

设立条件：

资管机构：

2

年资管业务，

5

亿美元管理证券资产

保险公司：成立

2

年，

5

亿美元持有证券资产

其他机构：成立

2

年，

5

亿美元持有或管理证券资产

证券公司：

5

年证券业务，

5

亿美元净资产，

50

亿美元管理证券资产

商业银行：

10

年银行业务，

3

亿美元一级资本，

50

亿美元管理证券资产

私募合格投资者：

机构：

1000

万净资产，

100

万起

个人：

300

万金融资产

or

近三年年均收入

50

万，

100

万起

基金经理资格：

3

年无处罚，

3

年证管经历，从业资格，法律考试

基金公司到港设机构：

1

年无处罚

最大对冲基金：布里奇沃特

最大大宗商品管理公司：贝莱德

最大

PE

：高盛

最大基础设施投资公司：麦格里

最大不动产投资公司：世邦魏理仕

最先出现的金融期货：外汇期货

按名义金额计算，交易量最大衍生工具：互换合约

最难预测趋势：短期趋势

欧洲最大资产管理中心：英国

全球第一基金分销中心：卢森堡

开放式基金最小规模：

2

亿元

封基最小募集规模：核准额

80%

QDII

认购门槛：

1000

元

ETF

申赎门槛：

30

万元

基金净值计算错误报告门槛：

0.25%

基金净值计算错误报告并公告门槛：

0.5%

合资基金公司外资持股：

49%

以下

合资基金公司港资持股：

50%

以上可

深交所

A

股佣金起点：

5

元

QFII

持个股限制：

10%

以下

分级基金合并募集认申购门槛：

5

万元

分级基金分开募集

B

类认申购门槛：

5

万元

股基认购费：不超

1.5%

B

股无过户费，有结算费：

0.05%

，不超

500

港元

货基销售服务费率：

0.25%

纽交所石油期货最小交易单位：

1000

桶

芝加哥小麦最小交易单位：

5000

蒲

复利终值：

FV=PV*(1+i)^n

复利现值：

PV=FV/ ( 1+i ) ^n

单利利息

=PV*i*t

远期利率：

f12= ( 1+s2 ) ^2/ ( 1+s1 ) --1

净认购额

=

认购金额

/ ( 1+

认购费率

)

认购份额

= (

净认购额

+

认购利息

) /

份额面值

赎回总额

=

赎回数量

*

份额净值

赎回费用

=

赎回总额

*

赎回费率

赎回金额

=

赎回总额

-

赎回费用

折溢价率

= (

二级市场价

-

份额净值

) /

份额净值

ETF

份额折算比例

= (

基金资产净值

/

基金总份额

) /(

指数收盘值

*1%

或

0.1% )

ETF

折算后份额

=

原持有份额

* ETF

份额折算比例

除权除息价

= (

前收盘价

-

现金红利

+

配股价

*

股份变动比例

) / ( 1+

股份变动比例

)

标的证券除权除息后权证行权价

=

原行权价

*

标的证券除权除息价

/

标的证券除权除息

前价

标的证券除权后权证行权比例

=

原行权比例

*

标的证券除权前价

/

标的证券除权价

标的证券除息后，行权比例不变

基金管理费、托管费、销售服务费

= (

前一日基金资产净值

*

年费率

) /

当年实际天数

保本基金风险资产投资额

=

放大倍数

*

安全垫

=

放大倍数

* (

投资组合现时净值

-

价值底

线

)

权

益乘数

(

杠杆比率

) =

总资产

/

所有者权益

负债权益比

(

产权比率

) =

负债

/

所有者权益

修正久期

=

久期

/ ( 1+

到期收益率

)

修正久期衡量市场利率变动时，债券价格的变动：△

P/P=-Dmod

△

y

维持担保比例

= (

现金

+

市值

) / (

融资买入额

+

融券卖出数量

*

市价

+

利息费用

)

贝塔系数：β

p

= ρ

p

，

m

* (σ

p

/σ

m )

基金股票换手率

= (

期间基金股票交易量

/2 ) /

期间基金平均资产净值

时间加权收益率

= ( 1+r1 ) ( 1+r

2 )……( 1+

rn ) -1

几何平均收益率

= (∏( 1+

ri )) ^(1/n)-1

1.

资产

=

负债

+

所有者权益

收入

-

费用

=

利润

2.

净现金流

(NCF)

公式：

NCF=CFO+CFI+CFF

3.

流动比率

=

流动资产÷流动负债

4.

速动比率

=(

流动资产存货)÷流动负债

5.

资产负债率

=

负债

÷资产，资产负债率是使用频率最高的债务比率。

6.

存货周转率

=

年销售成本÷年均存货

存货周转天数

=365

天÷存货周转率

7.

应收账款周转率

=

销售收入÷年均应收账款

应收账款周转天数

=365

天÷应收账款周转率

8.

总资产周转率

=

年销售收入÷年均总资产

总资产周转率越大，说明企业的销售能力越强，资产利用效率越高。

9.

销售利润率

=

净利润÷销售收入

10.

资产收益率

=

净利润÷总资产

11.

净资产收益率

(

权益报酬率

)=

净利润÷所有者权益

12.I=PV

×

i

×

t

式中：

I

为利息

;PV

为本金

;i

为年利率

;t

为计息时间。

13.

单利终值的计算公式为：

FV=PV×(1+i×t)

14.

单利现值的计算公式为：

PV=FV÷(1+i×t) ≈FV×(1

-

i×t)

15.

贴现因子

dt=1÷(1+St)t ，其中

st

为即期利率。

16.

市净率

(P/B)=

每股价格÷每股净资产

17.

市现率

(P/CF)=

每股价格÷每股现金流

18.

市销率

(P/S)=

每股价格÷每股销售收入

1.

基金重大事项临时公告：

2

日内

2.

基金季报：季末

15

个工作日

15.

基金合同生效后：次日公告

3.

基金年报：年末

90

日

4.

基金定期报告备案：披露后第

2

个工作日

5.

证监会收到验资报告及备案材料后书面确认备案完成、基金合同生效：

3

个工作日

6.

登记材料齐备后，基金业协会私募办结登记：

20

个工作日

7.

证监会受理基金公司变更股东、控制人：

60

日决定

8.

证监会受理基金募集申请后：

6

个月决定

9.

巨额赎回延期支付：

3

个工作日内公告

10.

基金宣传材料发布后：

5

个工作日备案

11.

召开份额持有人大会：提前

30

日公告

12.

托管人职责终止

6

个月内新选任

建仓期：

3

个月

14.

开基募集期：

3

个月

16.

公布招募书、基金合同：发售前

3

日

17.

基金申赎申请后：

3

个工作日管理人确认有效性

18.

基金验资：募集期届满后

10

日内

19.

基金不能成立返款给投资者：

30

日内

20.

基金申购：

T+2

确认，下日可赎回

21.

基金申购成功后：

T+1

登记办理

22.

基金申购成功后：

T+2

可赎回

23.

基金申购款：

T+2

日到基金银行账户

24.

基金赎回款：

T+3

日从基金银行账户划出

从

TA

转入证券登记系统后：

T+2

可卖出或赎回

放开申赎前至少：每周公告一次净值

份额净值：至少每周计算披露

1

次

涉及衍生品份额净值：每个工作日披露

额度获批后注入资金：

6

个月内

本金锁定期：

3

个月

31.

连续几年没托管业务取消托管资格：

3

年

32.

证监会领导离职几年内不得到与原工作直接相关机构任职：

3

年

33.

证监会一般工作人员离职几年内不得到与原工作直接相关机构任职：

2

年

34.

基金董监高应有：

3

年以上相关工作经历

35.

基金经营机构客户身份资料及交易记录保存：

5

年

36.

基金经营机构客户交易终端信息及开户资料电子化信息保存：

20

年

37.

基金销售机构客户身份资料及交易记录保存：

15

年

38.

货币基金不得投资剩余期限高于：

397

天的债券

39.

货币基金投资组合平均剩余期限不高于：

180

天